Sin acritud (lo digo en serio), creo que tu amiga sería más feliz haciendo nuevos amigos en otro círculo. Está claro que no le va vuestro rollo, le mina la autoestima y la convierte en mala amiga. Yo no creo que ella sea mala persona ni que tú o tus amigos lo seáis tampoco, sencillamente algunas personas (como yo, por ejemplo) no tenemos ese tipo de sentido del humor ni estamos cómodas con ese tipo de interacciones, bromas, encuentros casuales en la feria, grupos grandes donde se mezclan amigos con coleguitas con follamigos con compañeros de farra, etc. Y no pasa nada, a veces uno no cae en el círculo de amigos que mejor le encaja y lo mejor es cambiar.
Creo que tienes la oportunidad de ser la madura en esta situación. Te sugiero que hables con ella en privado, sin juzgarla ni decirle que es mala persona, pero dejando claro que os está causando mal rollo con su actitud y que no puede seguir así. Insiste en que no os reísteis de ella por ser ella sino por la situación, y no entres en si tiene problemas de autoestima o envidia por ligues, porque dudo que vaya a tratar esos temas sensibles contigo (de nuevo, sin acritud, se ve claramente que no tenéis ese tipo de amistad). Dile que si se relaja y empieza de cero, simplemente yendo a las quedadas sin prejuicios, no habrá problema. Tú habrás hecho lo correcto, y la pelota estará en su tejado, si no cambia de actitud podréis distanciaros sin remordimientos pero si se calma y vuelve a la normalidad podréis seguir saliendo de fiesta juntas y disfrutando sin necesidad de entrar en terrenos complicados.